Đầu tư EB-5 là đầu tư có rủi ro
Đầu tư EB-5 là đầu tư có rủi ro, điều này không còn xa lạ với những ai quan tâm chương trình. Để yếu tố này được thực thi đúng, Luật EB-5 quy định không cho phép thu xếp khoản nợ giữa nhà đầu tư và doanh nghiệp thương mại mới (NCE).
Trong năm 2017 và 2018 một số hồ sơ I-526 bị bác vì lý do khoản đầu tư EB-5 không thật sự ở tình trạng rủi ro theo một quy định của Thỏa thuận Công ty hợp danh. Cụ thể là:
“Điều 9.1 của Thỏa thuận công ty hợp danh quy định rằng vào bất kỳ thời điểm nào vào ngày hoặc sau ngày hồ sơ I-829 của nhà đầu tư nước ngoài được xét duyệt, thành viên điều hành của NCE có thể, theo ý riêng của mình, thông báo cho nhà đầu tư về mong muốn mua vốn góp (tức là mua lại) của họ. Giá mua sẽ bao gồm 100 phần trăm số tiền góp vốn ($ 500.000) cộng với tất cả các khoản lãi suất được trả trước và chưa trả. … .Tổng lãi suất được trả là một nửa của một phần trăm (0.5%)/năm trên tổng số vốn góp (500.000 USD) của một nhà đầu tư.”
Đối chiếu với Chính sách của Sở Di trú Hoa Kỳ (USCIS) về lãi suất được bảo đảm và tiền lệ Matter of Izummi, có thể cho rằng điều khoản này quy định này là hợp lệ vì:
(1) Quy định này không cho phép nhà đầu tư có quyền yêu cầu hoàn lại (vì chỉ có thành viên điều hành mới có thể bắt đầu mua lại ).
(2) Thành viên điều hành của NCE không đảm bảo là người sẵn sàng mua lại vốn góp của nhà đầu tư nước ngoài (vì việc mua lại “có thể” xảy ra theo ý của riêng mình).
(3) Mức giá mua lại không đảm bảo (vì chính bản thân việc mua lại không được bảo đảm).
Nhưng theo phân tích của USCIS và Phòng Kháng cáo hành chính (AAO), điều này có thể sai. Vì:
Mua lại vốn góp
Trên thực tế, thành viên điều hành có quyền mua hoặc mua lại, chứ quyền bán lại vốn góp của đương đơn không đóng vai trò quyết định. Chúng tôi nhận thấy quyền được bán lại vốn góp là sự thu xếp nợ không được cho phép bất kể nó có hiệu lực hay không.
AAO kết luận:
Dựa trên thỏa thuận công ty hợp danh và biên bản ghi nhớ chào bán, chúng tôi nhận thấy đương đơn đã tham gia vào một vụ thu xếp nợ không được cho phép, được hiểu là thành viên điều hành có ý định hoàn lại toàn bộ tiền đầu tư và lãi suất. Và sự thu xếp này thì không được cho phép theo quy định tại điều 2014.6(e) của 8 C.F.R (định nghĩa “đầu tư”).
EverTrust
